ether.fi (ETHFI)
ether.fi (ETHFI): Децентрализованный ликвидный рестейкинг на Ethereum
ether.fi — это децентрализованный и некастодиальный протокол ликвидного рестейкинга, работающий на блокчейне Ethereum. Его основная функция — позволить держателям ETH стейкать свои активы и участвовать в механизме консенсуса, не жертвуя ликвидностью или контролем над своими приватными ключами. Интегрируясь с EigenLayer, ether.fi позволяет пользователям «рестейкать» свои застейканные ETH, обеспечивая безопасность других протоколов и получая дополнительные вознаграждения. Этот процесс повышает эффективность капитала и способствует общей безопасности более широкой экосистемы Web3.
Когда пользователь стейкает ETH через ether.fi, он получает eETH, нативный ликвидный токен рестейкинга. Этот токен представляет собой их застейканные ETH плюс все накопленные вознаграждения за стейкинг и рестейкинг. В отличие от традиционного стейкинга, где активы заблокированы, eETH является ликвидным токеном ERC-20, который можно свободно торговать, передавать или использовать в качестве залога в различных приложениях DeFi. Эта уникальная особенность позволяет стейкерам максимизировать свой потенциальный доход, взаимодействуя с другими протоколами, в то время как их базовые активы продолжают обеспечивать безопасность сети Ethereum и других интегрированных сервисов.
Технология
Основная технология ether.fi вращается вокруг системы некастодиальных смарт-контрактов и ее интеграции с протоколом EigenLayer. Когда пользователи вносят ETH, протокол выпускает эквивалентное количество eETH, ликвидного токена рестейкинга. Важно отметить, что ether.fi спроектирован таким образом, что стейкеры сохраняют контроль над своими ключами, что является ключевым отличием, способствующим децентрализации и безопасности. Протокол управляет безразрешительной сетью операторов узлов, что еще больше децентрализует процесс стейкинга. Через EigenLayer застейканные ETH повторно закладываются для обеспечения безопасности других сетей и сервисов, этот процесс известен как рестейкинг и генерирует дополнительный доход для стейкеров.
Токеномика
Экосистема ether.fi включает два основных токена: eETH и ETHFI. Токен eETH — это ликвидный токен рестейкинга, который накапливает стоимость от вознаграждений за стейкинг Ethereum и очков рестейкинга EigenLayer. Его предложение эластично и соответствует общему количеству ETH, застейканных через протокол. В отличие от него, ether.fi (ETHFI) — это нативный токен управления с фиксированным общим предложением. Держатели токена ETHFI могут участвовать в управлении протоколом, голосуя по ключевым решениям, таким как обновления протокола, управление казначейством и структуры комиссий. Значительная часть предложения ETHFI была распределена среди сообщества через аирдропы для стимулирования раннего принятия и децентрализации управления.
Экосистема
ether.fi является видным игроком в быстрорастущем секторе ликвидных токенов рестейкинга (LRT), который построен на основе примитива рестейкинга EigenLayer. Он конкурирует с другими протоколами LRT, такими как Puffer Finance и Kelp DAO. Уникальное торговое предложение ether.fi заключается в его твердой приверженности децентрализации и некастодиальному подходу, при котором пользователи никогда не отказываются от контроля над своими ключами. Нативный токен протокола, eETH, глубоко интегрирован в экосистему DeFi, находя применение на платформах кредитования, в пулах ликвидности и в стратегиях доходного фермерства, тем самым усиливая свое ценностное предложение для пользователей, стремящихся максимизировать эффективность капитала.
Часто задаваемые вопросы
ether.fi — это децентрализованный, некастодиальный протокол ликвидного рестейкинга на Ethereum. Он позволяет пользователям стейкать ETH, получать взамен ликвидный токен (eETH) и зарабатывать вознаграждения как от стейкинга Ethereum, так и от рестейкинга EigenLayer, сохраняя при этом контроль над своими ключами.
Токен управления ether.fi (ETHFI) можно приобрести на крупных криптовалютных биржах. Чтобы купить ETHFI, вам необходимо создать учетную запись на бирже, которая листингует токен, внести средства (например, фиатную валюту или другую криптовалюту), а затем разместить ордер на покупку ETHFI.
ETHFI — это токен управления протокола ether.fi, используемый для голосования по предложениям и управления казначейством. eETH — это ликвидный токен рестейкинга, который пользователи получают, когда стейкают ETH через ether.fi. eETH представляет собой застейканные ETH плюс накопленные вознаграждения и может использоваться в DeFi.
Когда вы стейкаете ETH с помощью ether.fi, вы получаете токен eETH. Ваши застейканные ETH используются для обеспечения безопасности сети Ethereum. Через EigenLayer эти же застейканные ETH «рестейкаются» для обеспечения безопасности других протоколов, принося вам дополнительные вознаграждения. Токен eETH остается ликвидным, чтобы вы могли использовать его в другом месте.
ether.fi отдает приоритет безопасности, будучи некастодиальным, что означает, что вы всегда сохраняете контроль над своими приватными ключами. Смарт-контракты протокола проходят аудит для минимизации рисков. Однако, как и любой протокол DeFi, он сопряжен с неотъемлемыми рисками, включая уязвимости смарт-контрактов и штрафы за слэшинг.
EigenLayer — это протокол, который вводит «рестейкинг» в Ethereum. ether.fi построен на базе EigenLayer, что позволяет повторно использовать ETH, застейканные через его платформу, для обеспечения безопасности других приложений (Actively Validated Services). Это генерирует дополнительный доход для стейкеров ether.fi.
eETH — это компонуемый токен ERC-20. Вы можете использовать его во всей экосистеме DeFi в качестве залога для заимствования, для предоставления ликвидности в автоматизированных маркет-мейкерах (AMM) или в различных стратегиях доходного фермерства для получения дополнительной прибыли сверх ваших вознаграждений за стейкинг и рестейкинг.
Основная полезность токена ether.fi (ETHFI) — это управление. Держатели могут голосовать по ключевым решениям, которые формируют будущее протокола, включая структуры комиссий, критерии выбора операторов узлов и распределение средств казначейства. Это дает сообществу контроль над развитием платформы.