0x Protocol (ZRX)
0x Protocol (ZRX): Інфраструктура децентралізованого обміну
0x Protocol (ZRX) є фундаментальним будівельним блоком для децентралізованих фінансів (DeFi), надаючи відкритий та бездозвільний протокол для однорангового обміну активами на блокчейні Ethereum. Це не окрема децентралізована біржа (DEX), а стандарт для їх створення. Розробники можуть використовувати 0x Protocol для створення власних біржових додатків зі спільною ліквідністю. Ця інфраструктура має на меті створення більш ефективної та прозорої фінансової системи шляхом усунення централізованих точок відмови та контролю.
Протокол використовує систему ретрансляції ордерів поза мережею (off-chain) та розрахунків у мережі (on-chain). Ордери створюються та передаються поза мережею, що знижує витрати на газ та завантаженість мережі. Лише коли угода готова до виконання, вона надсилається до блокчейну Ethereum для розрахунку, забезпечуючи криптографічну безпеку та незмінність. Цей гібридний підхід поєднує швидкість централізованих систем з безпекою децентралізованих мереж.
Технологія
0x Protocol працює на блокчейні Ethereum, використовуючи смарт-контракти для забезпечення обмінів без довіри. Його основна технологія — це гібридна архітектура off-chain/on-chain. Книги ордерів керуються поза мережею «Ретрансляторами» (Relayers), які розміщують та транслюють ордери. Це мінімізує роздуття блокчейну та комісії за газ, оскільки лише остаточний розрахунок за угодою відбувається в мережі. Протокол підтримує різні типи ордерів і розроблений для можливості оновлення через процес, керований спільнотою. Він підтримує обмін токенами стандартів ERC-20, ERC-721 та іншими новими стандартами.
Токеноміка
Власний утилітарний токен протоколу 0x — це ZRX. Токен ZRX виконує дві основні функції: управління та стейкінг. Власники ZRX можуть голосувати за пропозиції щодо покращення протоколу 0x (ZEIPs), безпосередньо впливаючи на розвиток та еволюцію протоколу. Крім того, маркет-мейкери можуть стейкати ZRX для отримання винагород за ліквідність, які генеруються з торгових комісій у мережі. Цей механізм стейкінгу стимулює надання ліквідності, що є надзвичайно важливим для здоров'я будь-якої біржової екосистеми, побудованої на протоколі.
Екосистема
0x Protocol служить базовим шаром для широкого спектру додатків DeFi, що виходять за рамки простих DEX. Він підтримує численні проєкти, включаючи Matcha (агрегатор DEX), і інтегрований у різні гаманці та панелі інструментів DeFi. Його основними конкурентами є інші протоколи DEX, такі як Uniswap та Sushiswap, які використовують моделі автоматизованого маркет-мейкера (AMM). Модель книги ордерів 0x Protocol пропонує інший торговий досвід, який часто є кращим для складніших угод. Його унікальна позиція полягає в тому, що він є гнучким, неупередженим інфраструктурним шаром.
Часті питання
0x Protocol (ZRX) — це інфраструктурний протокол з відкритим кодом, який дозволяє здійснювати одноранговий обмін токенами на блокчейні Ethereum. Він надає розробникам інструменти для створення власних децентралізованих бірж (DEX).
Ви можете купити 0x Protocol (ZRX) на великих криптовалютних біржах, таких як Coinbase, Binance та Kraken. Зазвичай ви можете придбати його за фіатну валюту (наприклад, USD або UAH) або обміняти на інші криптовалюти, такі як Bitcoin (BTC) або Ethereum (ETH).
Токен ZRX в основному використовується для управління, дозволяючи власникам голосувати за оновлення протоколу. Він також використовується маркет-мейкерами для стейкінгу з метою отримання винагород за ліквідність від торгових комісій.
0x Protocol в основному використовує модель книги ордерів поза мережею, де ордери зіставляються поза мережею та розраховуються в мережі. Це схоже на традиційні біржі. Uniswap, з іншого боку, використовує модель автоматизованого маркет-мейкера (AMM) з пулами ліквідності.
Так, торгівля захищена смарт-контрактами Ethereum. Хоча ордери ретранслюються поза мережею для ефективності, остаточний розрахунок активів відбувається безпосередньо в блокчейні Ethereum, забезпечуючи однорангові транзакції без довіри та без ризику контрагента.
«Ретранслятори» — це суб'єкти, які розміщують та підтримують книги ордерів поза мережею для протоколу 0x. Вони необхідні для користувацького досвіду, оскільки надають платформу для пошуку та виконання ордерів користувачами. Будь-хто може запустити Ретранслятор.
Так, власники ZRX можуть стейкати свої токени у маркет-мейкерів, щоб отримувати частку винагород за ліквідність. Цей процес допомагає стимулювати ліквідність на біржах, побудованих з використанням 0x Protocol.
Хоча спочатку 0x Protocol був створений для Ethereum, він розширився і став мультичейновим. Зараз він розгорнутий на кількох інших блокчейнах, сумісних з віртуальною машиною Ethereum (EVM), таких як Polygon, Binance Smart Chain та Avalanche, для забезпечення дешевших та швидших транзакцій.
